La británica DS Smith ha lanzado un opa sobre el 100% de Europac a 16,8 euros por acción. El 52,83% del capital de la española se ha mostrado dispuesto a acudir a la oferta, entre ellos la familia Isidro Rincón. Europac es una de las estrellas de la Bolsa en los últimos años.
Europac lidera las subidas en el Mercado Continuo con un 8% al alza, hasta alcanzar los 16,8 euros, el precio de la opa. El Consejo de Administración de Europac recibió el pasado 15 de mayo de 2018 una carta de oferta sujeta a determinadas precondiciones, entre las que se encontraba la realización de una auditoría de compra confirmatoria, según ha señalado a la CNMV.
El Consejo de Administración de Europac aprobó la creación de un comité de la opa y contrató los servicios de asesoramiento de Citigroup Global Markets Limited y de Uría Menéndez Abogados, S.L.P. y DLA Piper Spain S.L.U. como asesores legales. Entre las condiciones pactadas se encuentra el pago de 69,357 millones de DS Smith PLC a Europac en el caso de que su junta de accionistas no apruebe la adquisición del 100% del capital de Europac. Por su parte, Europac se compromete a pagar a DS Smith PLC 15,649 millones de euros en caso de que una oferta competidora con una contraprestación superior sea autorizada por la CNMV y liquidada. El precio ofertado por la británica supone valorar al fabricante de papel y cartón en 1.667 millones de euros.
La opa deberá ser aprobada por la Junta de Accionistas de DS Smith que se celebrará «no más tarde del 11 de julio» y la compañía oferente registrará la petición de autorización de la operación ante la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) que la autorice como muy tarde el 5 de julio, ha informado hoy la británica.
Según la misma fuente, los miembros del consejo de administración del Grupo Europac se pronunciarán sobre la opa en la fecha establecida por la normativa, es decir, una vez que la CNMV la autorice y el consejo reciba los informes financieros y el asesoramiento legal necesarios.
Europac, una de las estrellas de la Bolsa española en los últimos años
Europac es un caso brillante en la Bolsa española. En los últimos seis años, sus acciones se han revalorizado y este 2018 se dispara ya un 52%, contando la subida de este lunes. Su rally alcista es imparable en una empresa que cuenta al fondo soberano noruego con más del 3%, aunque se sabe que numerosos fondos la tienen en cartera, sin que su posición sea pública.
Norges Bank elevó su participación en Europac a finales de abril de este mismo año, hasta alcanzar el 3,067%, aunque eso sí se deshizo de una parte importante de su participación durante los últimos años, pasando así de tener más de un 5% hasta bajar al 2,98%. En abril entró de nuevo en un valor cuya revalorización estaba más que asegurada desde enero.