Metrovacesa, controlada por santander y BBVA, ha anunciado una oferta pública inicial (IPO) para volver a la Bolsa de la que salió tras su grave crisis vivida con el estallido de la burbuja inmobiliaria en 2008.
La promotora inmobiliaria Metrovacesa ha anunciado hoy su intención de hacer una oferta pública inicial (IPO) de sus acciones ordinarias existentes a inversores institucionales, ha informado hoy la empresa, que solicitará la inclusión de la compañía en el mercado continuo de la bolsa española.
Metrovacesa oficializa con esta declaración su intención de salir al mercado y ha señalado que la oferta comprenderá una oferta de acciones existentes de los actuales accionistas mayoritarios de la sociedad, que son el Banco Santander y BBVA, así como algunas de sus respectivas filiales.
Los fondos brutos de la oferta serán utilizados por los accionistas mayoritarios para monetizar su inversión en la sociedad y con esta operación la compañía también espera ampliar su base de accionistas y mejorar el acceso a los mercados de capitales, incluidos instrumentos de deuda, lo que espera que le facilite la obtención de financiación para su crecimiento futuro.
La Junta General Extraordinaria de Accionistas de la inmobiliaria Metrovacesa, participada por el Santander (70,3 %) y el BBVA (29,64 %), aprobó el pasado 19 de diciembre el retorno de la compañía a Bolsa, en la que dejó de cotizar en 2013.
El proceso de aprobación del folleto de la oferta y la admisión de ésta, en el que se incluirán detalles adicionales, se encuentra en curso, según ha indicado Metrovacesa en su anuncio.
Gran cartera de suelo
Metrovacesa es titular de una cartera de suelo de 6,1 millones de metros cuadrados equivalentes a aproximadamente 37.500 unidades.
Su valor bruto a 30 de septiembre del año pasado era de 2.600 millones de euros y el valor bruto en desarrollo ascendía a 11.700 millones de euros, según valoraciones de CBRE y Savills.
La cartera de suelo residencial en propiedad tenía un valor bruto de 1.900 millones de euros, un 73 % del total de los suelos, de los que 1.300 millones eran finalista (suelo ya listo para solicitar la licencia de obras).
Su objetivo es alcanzar una tasa de entrega de viviendas de entre 4.500 y 5.000 unidades al año para 2021, y cuenta con suelo en 31 de las 50 provincias españolas, aunque el 67 % de su cartera de suelos está en grandes ciudades, como Madrid, Barcelona, Málaga, Valencia o Sevilla; un 20 % en destinos turísticos y un 13 % en localidades menores.
Coordinadores de la operación
Metrovacesa prevé que aproximadamente el 83 % de su cartera de suelo será finalista en un plazo de doce a 18 meses, porcentaje que llegará al 93 % en tres o cuatro años.
También tiene 34 fincas de suelo de uso comercial (principalmente oficinas) que representan el 27 % del valor bruto de todo su suelo, situadas principalmente en Madrid y Barcelona.
BBVA, Santander, Deutsche Bank, London Branch y Morgan Stanley actuarán como coordinadores globales de la oferta, mientras que Goldman Sachs y Société Générale actuarán como ‘joint bookrunners’ adicionales, y Caixabank, Fidentiis y Norbolsa como co-líderes.
Metrovacesa dejó de cotizar en 2013 por la oferta pública de exclusión acometida por las entidades financieras, que tomaron el control de la inmobiliaria tras refinanciar su deuda.
La empresa que volverá a Bolsa es distinta a la que cotizaba en 2013, ya que en octubre de 2016 traspasó su negocio patrimonialista a Merlin y Testa y se quedó sólo con la cartera de suelo y obras en curso.